Initial Coin Offering (ICO)

ICO is a form of crowdfunding that utilizes cryptocurrencies to finance early-stage blockchain projects.

How? An individual, project, or investor can sell their new cryptocurrency tokens to other investors, thereby raising funds for further project development. ICO gained popularity in 2017.

The primary goal of ICO is to raise funds, build a community, and strengthen the project.

In ICO, we can distinguish three main categories of tokens:

Utility tokens – These tokens provide access to a company’s platform, product, or service. Since these tokens are not designed as investments, they are not subject to regulatory restrictions in countries where ICOs are permitted.

Tokenized stocks – Represent our stake in the company that participated in the ICO. These tokens function as digital shares, granting ownership rights and control over the project. It’s important to note that this type of token is subject to SEC and other regulatory bodies.

Asset-backed tokens – These tokens represent physical assets or commodities, such as gold and oil. They are the least popular among investors because typically their value does not exceed the value of the underlying assets.

Zalety Initial Coin Offering (ICO)

Są bardzo łatwe we wdrożeniu. Projekt może się ograniczyć praktycznie do białej księgi, strony internetowej oraz zespołu odpowiedzialnego za realizację projektu.

Ma niskie koszty uruchomienia, co czyni go idealnym w wczesnej fazie rozwoju projektu.

W przypadku ICO zbieranie funduszy jest niezwykle proste – wystarczy dobrze przemyślana strategia.

Initial Coin Offering zapewnia stosunkowo dużą płynność już na wczesnym etapie projektu.

Pomysłodawcy mają pełną kontrolę nad zebranymi funduszami.

Jak działa Initial Coin Offering? (ICO)

Każdy projekt kryptowalutowy, który zamierza pozyskać środki, może zdecydować się na przeprowadzenie ICO. Jednakże pierwszym krokiem, który należy podjąć, wchodząc w tego typu finansowanie, jest określenie struktury, w jakiej będzie ono realizowane. Do najczęstszych metod należą:

Ustalenie przez firmę konkretnego celu lub limitu finansowania. Oznacza to, że token sprzedawany podczas ICO ma z góry ustaloną cenę i limit ilości tokenów.

Określenie ilości środków, które zostaną zebrane w ICO, a które ustalają cenę za token.

Initial Exchange Offering (IEO)

Jest ograniczony tylko do członków giełdy kryptowalutowej i w pełni przez nią nadzorowany. Polega na tym, że projekt kryptowalutowy sprzedaje swoje nowe tokeny bezpośrednio na giełdę, w celu pozyskania kapitału, oczywiście za opłatą. Projekt nie może sprzedać oferowanych aktywów osobie fizycznej, co upraszcza inwestowanie dla uczestników danego projektu.

IEO zapewnia niemal natychmiastowy handel kryptowalutami. Ważne jednak, aby giełda lub platforma handlowa, na której planujemy umieścić swoje aktywa, przestrzegała przepisów dotyczących papierów wartościowych.

Initial Exchange Offering ma również trzy główne cele: pozyskanie funduszy, tworzenie społeczności wokół projektu oraz jego wzmocnienie.

Zalety Initial Exchange Offering (IEO)

Mamy pewność, że giełda, na której odbywa się IEO, jest zweryfikowana i bezpieczna. Jesteśmy pewni, że giełda, na której przeprowadzane jest IEO, została zweryfikowana i jest bezpieczna dla uczestników transakcji.

Inwestorzy przesyłają swoje nowe tokeny bezpośrednio na giełdę. Proces szybszy i bezpieczniejszy. Inwestorzy przekazują swoje nowe tokeny bezpośrednio na giełdę, co skraca czas transakcji i zwiększa bezpieczeństwo procesu.

Zamiast wysyłać środki do inteligentnego kontraktu, są one przekazywane bezpośrednio na konta inwestorów. Oczywiście po potrąceniu prowizji przez giełdę / platformę kryptowalutową. W przeciwieństwie do wysyłania środków do inteligentnego kontraktu, pieniądze są bezpośrednio przesyłane na konta inwestorów po potrąceniu prowizji przez giełdę lub platformę kryptowalutową.

IEO zapobiega oszustwom i scamom, przez wzgląd na to, że finansowanie odbywa się przez sprawdzone platformy. IEO chroni przed oszustwami i scamami, ponieważ finansowanie projektów odbywa się poprzez sprawdzone platformy, co zwiększa bezpieczeństwo dla inwestorów.

Wady Initial Exchange Offering

• Konfiguracja i proces całego projektu jest trudniejszy. Organizacja i realizacja całego projektu są bardziej skomplikowane.
• Koszt pozyskiwania funduszy jest wyższy, w porównaniu do ICO. Zbieranie funduszy wiąże się z wyższymi kosztami w porównaniu do ICO.
• Płynność również jest niższa niż nawet w przypadku ICO. Liquidity is also lower compared to ICOs.

Jak działa i jak wziąć udział w Initial Exchange Offering?

Projekt, który zamierza uczestniczyć w IEO, musi najpierw zarejestrować się na platformie kryptowalutowej, która organizuje tego rodzaju zbiórkę. Następnie cały projekt oraz każdy użytkownik muszą przejść przez wymagane procedury weryfikacyjne i zostać zatwierdzeni do udziału w procesie.

Jeśli jesteś inwestorem, twoim kolejnym krokiem jest zakup tokenów na giełdzie.

Security Token Offering (STO)

Bardzo często nazywany inaczej stokenizowanym IPO. To publiczna sprzedaż tokenów bezpieczeństwa na platformie kryptowalutowej. Proces STO jest bardziej skomplikowany i czasochłonny. Jest także zdecydowanie trudniejszy do wdrożenia niż ICO. STO miało swoją premierę w 2018 roku.

Token bezpieczeństwa to cyfrowe aktywo reprezentujące rzeczywiste, podstawowe aktywa, na przykład papier wartościowy. Dlatego procedura STO umożliwia tokenizację aktywów dla wielu firm. Tokeny bezpieczeństwa można porównać do certyfikatów akcji. W przypadku akcji każda informacja o właścicielu jest zapisywana w dokumencie własności. Podobnie jest z tokenami, jednak informacje te są przechowywane na blockchainie i reprezentowane przez token.

STO ma odmienne cele niż ICO i IEO. Jego celem jest stworzenie instrumentu finansowego oraz pozyskanie funduszy. Następnie ma na celu wejście na rynek kryptowalut i zapewnienie płynności dla danego projektu.

Wady Security Token Offering

Stanowi znaczne wyzwanie z powodu surowych przepisów regulacyjnych.

Niestety, STO cierpi z powodu niskiej płynności.

Security Token Offering jest stosunkowo skomplikowanym procesem, który musi być zgodny z przepisami prawa i regulacjami SEC. Ze względu na te wymogi, mogą być wyłączone instytucje finansowe i pośrednicy. Tokeny bezpieczeństwa podlegają federalnym przepisom dotyczącym papierów wartościowych.

Podobieństwa pomiędzy ICO, IEO i STO

Oprócz wielu różnic, każda z omawianych metod pozyskiwania kapitału ma wiele wspólnych cech. Przeanalizujmy te najbardziej oczywiste:

• Wszystkie trzy wymagają starannego przygotowania przed rozpoczęciem projektu.
• Platforma lub projekt musi już mieć istniejącą społeczność, aby osiągnąć sukces w zbiórce środków.
• Zespół projektowy w ICO, IEO czy STO musi przygotować białą księgę oraz inne niezbędne dokumenty.
• Aby maksymalizować szanse na sukces, zaleca się korzystanie z doradztwa wykwalifikowanych specjalistów.

Jak uruchomić swoje ICO, IEO lub STO?

Oto kilka kroków, które musisz podjąć przed rozpoczęciem swojej kampanii finansowania:

• Whitepaper, czyli biała księga, jest niezbędna.
• Niezbędny jest doświadczony i zaufany zespół.
• Ważne jest znalezienie specjalistycznych doradców, którzy mają doświadczenie w tego rodzaju finansowaniach.
• Konieczne jest wybranie odpowiedniej strategii pozyskiwania funduszy.
• Należy również przygotować szczegółowy plan marketingowy.

Podsumowanie

Zapoznałeś się już z kluczowymi różnicami pomiędzy trzema najbardziej popularnymi metodami pozyskiwania funduszy. Zrozumiałeś wady i zalety każdego z tych podejść. Który sposób uważasz za najlepszy? Podziel się z nami swoją opinią!